沉香的用法很多，大致可以分为三类：一是以闻香为主的熏香，二是以养生品尝为目的的饮香，三是现代流行的提取沉香精油，三种不同的使用方式会对身体的全身或局部起到不一样的作用。
沉香对全身的作用
熏香可以起到全身作用，香气会对人大脑神经产生影响，从而对血压、心率、注意力、情感等方面起到作用。沉香中的沉香醇有镇定作用，可以安抚情绪、从而调节血压、平复心率，有助于提高注意力。
饮香通过内服的方式将沉香中的有益成分经过肝脏进入到循环的血液中，当这些成分经过肝脏处理变成代谢物，可以降低化学物在循环系统的浓度。
涂香也可以对身体产生效用，沉香精油中的成分透过皮肤的表皮层被其下的组织毛细血管吸收时发生。古代有很多关于沉香的美容方，就是用洗、或涂抹的方方式，四大美人中的杨贵妃，更是在华清池的浴池底下铺满沉香来为身体增香、美容全身皮肤。
沉香对身体局部的作用
品闻沉香时也会对身体局部产生作用，例如被吸入的香氛因子对肺产生效应。
通过内服的方式，被消化了的沉香成分可以对胃产生效用，这一点在众多医药典籍中亦有不少记载，而且沉香的主要作用之一便是对胃部不适的治疗，很多治疗胃病的中药、藏药中都含有沉香。
涂抹沉香精对身体局部的作用则体现在使用的部位。沉香精油可以提亮肤色、祛斑，对消炎镇痛也有一定作用。
不同的用香方式会给身体带来不一样的效果，比如闻香时自主神经受到刺激，全身的皮肤传导等级增强，精神也变得活跃，而涂香时配合按摩则可以令生理反应下降，让全身更加放松。根据需求选择合适的沉香用法，才能达到最佳的用香目的。（《藏香的历史由来？》）